考慮各方需求，本次業(yè)績發(fā)布會采用線上+線下同步進行的方式，同時為了增加對國際市場的覆蓋度，公司首次嘗試了中英文雙語同傳。當日陰雨綿綿，但仍有眾多機構投資者冒雨前來現(xiàn)場參會，令公司倍感振奮。
盛更紅首先對2020年度及2021年一季度業(yè)績進行了回顧，講述抗疫保產(chǎn)雙勝利、利潤再創(chuàng)全球鋼企第一背后的故事，同時分享了公司對2021年生產(chǎn)經(jīng)營的計劃安排，強調(diào)公司要轉變觀念，加速變革，快速行動，努力將經(jīng)營能力提升至新的高度。
鄒繼新圍繞如何打造“最具投資價值的鋼鐵上市公司”，作了題為“潮起海天闊、行穩(wěn)而致遠”的發(fā)布。從鋼鐵行業(yè)的角度，闡述并購整合與碳中和兩個趨勢，展望未來鋼鐵行業(yè)集中度提升，打開了寶鋼股份進一步并購整合的想象空間；從企業(yè)的角度，圍繞提升ROE水平以及市值管理兩個維度，展示公司未來的行動方案，得到了參會者熱烈的響應。
寶鋼股份汽車板技術服務首席工程師鮑平以新能源車為主題，作了“寶鋼新能源車用材綜合解決方案”的發(fā)布，涵蓋新能源車發(fā)展及需求、寶鋼新能源車用材解決方案、新能源車發(fā)展展望等內(nèi)容，向市場展示中國新能源車鮮為人知的發(fā)展歷史，以及寶鋼在新能源車領域的布局與實力，刷新了參會者對新能源車的認知。
互動交流環(huán)節(jié)，線上、線下參會者紛紛就行業(yè)展望、公司戰(zhàn)略、經(jīng)營業(yè)績等話題進行了提問，公司一一作出了深入解答，現(xiàn)場氣氛熱烈，互動踴躍。
早前，寶鋼股份還舉行了網(wǎng)上業(yè)績說明會，鄒繼新、盛更紅、謝榮、王娟出席會議，與廣大投資者進行了線上文字互動。投資者累計提問51次，共計76個問題，重點關注公司戰(zhàn)略規(guī)劃、市值管理、盈利及生產(chǎn)經(jīng)營情況、行業(yè)未來展望等方面，與會人員對所有問題詳盡作答。
此次活動前期經(jīng)過充分的市場調(diào)研和精心的組織策劃，達到了“聚焦熱點，多講干貨、覆蓋面廣”的效果，得到了與會者高度的評價。寶鋼股份希望通過一系列投資者關系活動，更加拉近公司與資本市場之間的距離，真正成為一家“有溫度、有態(tài)度”的鋼鐵上市公司。
交流精華
從海外的發(fā)展來看，美國、日本鋼鐵行業(yè)的整合花了二三十年的時間，整個市場變化的過程比較緩慢，包括價格、盈利、基本面。從寶鋼的視角來看，國內(nèi)行政化的并購整合與海外的經(jīng)驗將有什么樣的差異？
鋼鐵行業(yè)的并購整合起步階段是比較緩慢的，公司與日本同行交流時，他們認為中國鋼鐵行業(yè)至少要十年才能達到整合的效果。2016年是中國寶武整合的開始，現(xiàn)在是第六年，我們?nèi)〉煤艽蟮某煽?，但還有很多工作需要改進。聯(lián)合重組要達到比較好的效果，從企業(yè)來講需要時間，從行業(yè)來講推進方式很重要，雖然有行政的參與，但總體來說公司認為市場是聯(lián)合重組的主要推動力量。
地方政府對行業(yè)聯(lián)合重組也非常支持，這跟前些年可能會不一樣，很多觀念在轉變，只求所在、不求所有，這個因素顯然會加快并購的步伐。
現(xiàn)在中國寶武產(chǎn)能是1.15億噸（不包括昆鋼），有很多企業(yè)主動找到中國寶武尋求整合，中國寶武會根據(jù)自己的戰(zhàn)略和布局，通過市場化手段進行聯(lián)合重組。
從海外來看，鋼鐵企業(yè)發(fā)展可以分成兩種模式，第一種是美國的紐柯，核心是公司自身成本、激勵、管理，在行業(yè)低點或者金融危機時進行收購擴張，所以基本面很突出。第二種是浦項，是多元化的戰(zhàn)略，因為整體管控不是很強，導致盈利、股價相對偏弱一點。寶鋼長期來看，是往哪個方面走？
寶鋼股份主業(yè)比較明確，也比較單一，主要還是鋼鐵。就鋼鐵來講，要做的事也挺多的，比如說未來的并購重組，新基地進來以后的整合工作。大股東對公司的定位比較明確，沒有要公司從事太多的多元業(yè)務，公司現(xiàn)在的資源更多的是在鋼鐵板塊，做能力的提升、規(guī)模的擴大。
“十四五”期間公司的規(guī)劃能不能介紹一下？未來上市公司的產(chǎn)能會不會繼續(xù)提升？
公司逐步形成了“十四五”期間的發(fā)展綱要，未來會進一步細化，總體是按照精品、智慧、綠色、技術、高效這幾個方面進行推進，綠色包含了碳達峰、碳中和這些重點工作。
至于產(chǎn)能規(guī)模有沒有擴大，從中國寶武內(nèi)部避免同業(yè)競爭的角度，應該有內(nèi)部的產(chǎn)能合并，公司也希望寶鋼股份的產(chǎn)能在后面幾年中有顯著的提升。
海外方面，公司也有戰(zhàn)略，目前國際國內(nèi)鋼鐵行業(yè)密切相關，國際上是關稅壁壘，國內(nèi)是鼓勵進口、限制出口，為了對沖政策的影響，公司要積極在海外布局，只是目前還沒有正式結果。
碳中和方面，公司也提到了一些技術的可能性，能不能介紹一下這些技術對成本有什么樣的影響，以及資本開支的情況？
要達到碳中和還有漫長的路要走，歐美是2050年，中國是2060年。技術方面也在摸索，包括富氫碳循環(huán)高爐技術、氫基豎爐，目前對成本的影響很難測算。除了減碳，在綠色發(fā)展方面公司仍然會有其他投入，環(huán)保類的投資在公司的固定資產(chǎn)投資占比很高。公司現(xiàn)在噸鋼環(huán)保成本約140元，估計未來會達到200元。
今年碳中和背景下鋼鐵行業(yè)進行減產(chǎn)和限產(chǎn)，您覺得明年會怎么樣？政策的連續(xù)性怎么樣？公司對此有什么樣的考慮？
關于減產(chǎn)，工信部意見很明確，鋼產(chǎn)量要往下減，但減多少并未有準確的數(shù)據(jù)，相信短期內(nèi)減產(chǎn)措施和要求也會公布。唐山地區(qū)部分鋼廠因為環(huán)保原因限產(chǎn)，比例有30%和50%不等，市場估計唐山地區(qū)粗鋼產(chǎn)量會下降3000萬噸。
2022、2023年會怎么樣？據(jù)公司了解，鋼鐵行業(yè)2025年要碳達峰，所以我認為中國鋼鐵行業(yè)產(chǎn)量的峰值基本是在這幾年。公司現(xiàn)在要做的，一個是低碳冶金技術的研發(fā)，二是現(xiàn)有產(chǎn)能效率的提升，三是綠色產(chǎn)品的開發(fā)，這是公司的布局。
公司有多個汽車板產(chǎn)線，有合資的，也有內(nèi)部自建的，還有梅山和青山進來之后，未來這些產(chǎn)線制造能力提升有何打算？
以BNA汽車板為例，公司當時成立的目的是更好地服務日系用戶，引進了日鐵的裝備和技術，并且投資時間更晚，所以寶山基地本身機組的產(chǎn)品是有點差異的。這幾年公司經(jīng)過內(nèi)部的努力，提升整個一貫制的質(zhì)量水平，現(xiàn)在寶山基地的產(chǎn)品跟BNA基本上趨同了。
關于青山和梅山制造能力的提升，從去年下半年到今年一季度，梅山和青山的制造能力提升是很快的，具體從兩個維度來看：
第一個維度，看計劃、控制、執(zhí)行、檢查PDCA循環(huán)，這是一種工作方法，在貫徹過程中能不能不走樣、能不能做仔細、能不能做到位。此外，PDCA循環(huán)是一個大的循環(huán)，公司導入寶鋼的一貫制，從煉鐵煉鋼開始循環(huán)，一直循環(huán)到用戶，不斷把循環(huán)做大。
第二個維度，制造能力的提升涵蓋了一個工廠最基礎的管理。三大指標，第一個是效率和成本，各個基地有各個基地的特點，完全做到成本一致很難，比如說青山和梅山的鐵成本比寶山高，因為礦石運輸成本高，所以公司選擇其周邊一兩百公里范圍內(nèi)的同類型企業(yè)去對標。通過對標找差，形成賽馬機制，找到問題以后改進問題，公司大的工序部把四基地人力組織起來，軍種+戰(zhàn)區(qū)的循環(huán)就構建了。第二個是質(zhì)量，以客戶為中心，公司一直把客戶當上帝。質(zhì)量管理是比較難的，因為影響因素太多，制造能力的提升體現(xiàn)在質(zhì)量管理能力的提升，公司在個別基地犯過的錯，在其他基地就可以不犯，通過技術的推廣，特別是失敗經(jīng)驗的共享，來快速提升短板基地制造能力。第三個是交付能力，原來青山基地用戶合同完成率不高，如果把這些問題解決，不斷提升合同完成率，基地差異就非常小了。
以上從兩個維度來闡述制造能力提升，通過軍種+戰(zhàn)區(qū)的建設，快速提升制造能力，當然這里面有一個基礎，標準是統(tǒng)一的。
謝董事，您好，寶鋼股份2020年盈利全球第一，您作為獨立董事，對分紅僅0.3元/股的分紅政策怎么看待？在平日履職過程中怎么維護中小股東的權益？
作為獨立董事，我和您一樣對公司分紅問題很關心，分紅的多少取決于一個公司的股利政策和經(jīng)營業(yè)績，寶鋼的股利政策為分紅比例不低于當年經(jīng)營業(yè)績的50%，這應是比較好的，寶鋼2020年度的每股收益為0.57元/股，所以0.3元/股的分紅安排超過了50%的分紅政策要求，今后將在不斷提升公司經(jīng)營業(yè)績的基礎上不斷提升分紅水平。維護中小股東的權益是獨立董事的一項重要職責，在平時履職過程中，我們首先關心公司的長期發(fā)展戰(zhàn)略，確保公司發(fā)展方向的正確和競爭能力的提升；其次關心公司經(jīng)營活動的規(guī)范高效，確保公司戰(zhàn)略和經(jīng)營目標的實現(xiàn)；再次關心公司的內(nèi)部控制和風險管理，確保公司規(guī)范健康發(fā)展。通過公司持續(xù)穩(wěn)定的發(fā)展和良好的經(jīng)營業(yè)績來維護廣大中小股東的權益。
謝董事，作為寶鋼的獨立董事，請您從財會的角度評價一下寶鋼的競爭力所在，謝謝！
寶鋼的競爭力從財務角度來評價的話，大致有這么幾個方面：一是企業(yè)產(chǎn)品在市場中的較高競爭力使得總的價格水平能跑贏大盤；二是智慧制造和成本控制水平的增強，使得生產(chǎn)消耗和費用發(fā)生都能控制在最合理有效的水平；三是充分運用現(xiàn)代信息技術實施的多基地一體化管理模式使得經(jīng)營效率和降本增效能力大大提升；四是優(yōu)秀的資金管理能力確保了公司良好的現(xiàn)金流和資金安全，為公司的經(jīng)營發(fā)展提供了有力保障。
公司目前在新能源材料的布局有哪些？公司是否有加大投入的計劃？
公司在新能源材料的布局主要聚焦新能源汽車用高強鋼、高端無取向硅鋼等品種的開發(fā)，并已取得重大成果。公司集公司創(chuàng)新開發(fā)的系列新材料與解決方案之大成于一身，全球首發(fā)了超輕型高安全純電白車身“BCBEV”。公司將保持在新能源材料方面的高研發(fā)投入，持續(xù)保持本領域的全球領先水平。同時，公司通過下屬子公司寶武炭材進行了碳纖維布局，通過與中國寶武下屬子公司寶武鋁業(yè)、寶鋼金屬協(xié)同，致力于成為新能源用鋼、鋁、鎂和碳纖維的綜合材料解決方案供應商。