《現(xiàn)代物流報(bào)》記者：一季度鋼鐵去庫(kù)存的情形如何？庫(kù)滿(mǎn)為患的現(xiàn)象緩解的程度如何？
駱鐵軍：受疫情影響，下游行業(yè)需求大幅下降，今年鋼材庫(kù)存增加明顯。3月上旬，鋼協(xié)監(jiān)測(cè)的鋼廠庫(kù)存2141萬(wàn)噸、比年初增長(zhǎng)124.6%，社會(huì)庫(kù)存2021萬(wàn)噸、增長(zhǎng)196.3%，大大超過(guò)往年春節(jié)前后庫(kù)存峰值較年初增加30%的常態(tài)，均創(chuàng)歷史峰值水平。隨著下游行業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)，鋼材需求回升、物流暢通，截至4月上旬，監(jiān)測(cè)鋼廠庫(kù)存和社會(huì)庫(kù)存均已連續(xù)3旬下降，其中長(zhǎng)材庫(kù)存下降較大。
鋼廠庫(kù)存方面，隨著下游需求啟動(dòng)，鋼廠庫(kù)存下降速度快于社會(huì)庫(kù)存，大部分企業(yè)庫(kù)存下降達(dá)30%，個(gè)別企業(yè)恢復(fù)到正常庫(kù)存水平。整體來(lái)看，3月上旬鋼材庫(kù)存拐點(diǎn)可以確認(rèn)，但不排除后期出現(xiàn)階段性上升的可能，鋼材去庫(kù)過(guò)程將難于以往。
二季度，下游需求總體將繼續(xù)回升，而且，目前企業(yè)資金狀況要好于以往，回款較好，抗壓能力大大高于2008年金融危機(jī)時(shí)期，也高于2015年行業(yè)低谷時(shí)期，按照目前的鋼廠生產(chǎn)節(jié)奏，加上海外疫情蔓延，對(duì)鋼材直接和間接出口都將造成不利影響，高庫(kù)存可能成為今年鋼材市場(chǎng)的常態(tài)，不利于鋼材市場(chǎng)穩(wěn)定，因此，鋼協(xié)呼吁企業(yè)緊盯下游需求和庫(kù)存水平，合理組織生產(chǎn)。
《現(xiàn)代物流報(bào)》記者：一季度鋼材出口受阻，后續(xù)會(huì)不會(huì)有所改善？因?yàn)橐咔?，歐美鋼產(chǎn)量大幅下降，這對(duì)我國(guó)鋼材出口會(huì)不會(huì)有利好的一面？
何文波：目前，歐美等發(fā)達(dá)國(guó)家的停產(chǎn)、減產(chǎn)措施既是防控疫情的需要，也是為應(yīng)對(duì)本國(guó)下游需求減少而采取的。受疫情影響，下游需求減弱，這是全球鋼鐵產(chǎn)業(yè)需要共同應(yīng)對(duì)的挑戰(zhàn)，對(duì)中國(guó)也是如此。第一，中國(guó)鋼材出口的主要目的地為東盟、韓國(guó)等國(guó)家和地區(qū)，歐盟和美國(guó)不是主要市場(chǎng)。2019年中國(guó)鋼材出口總量東盟占比33.4%，韓國(guó)占比12.9%，中東占比11.9%，非洲不到10%，歐盟為5.0%，美國(guó)為1.3%。但中國(guó)出口主要目的地也受疫情影響，導(dǎo)致我國(guó)鋼材直接出口大幅下降。第二，總體上看，國(guó)外鋼鐵產(chǎn)業(yè)減產(chǎn)幅度不及需求下降幅度。隨著我國(guó)疫情的好轉(zhuǎn)及生產(chǎn)生活秩序的恢復(fù)，國(guó)內(nèi)鋼材需求增長(zhǎng)，出現(xiàn)了鋼坯、熱卷等進(jìn)口快速增加的情況，我們正在密切關(guān)注。第三，歐美鋼鐵下游需求減少，對(duì)我國(guó)鋼材間接出口也有不利影響。
《現(xiàn)代物流報(bào)》記者：鋼鐵行業(yè)的產(chǎn)能現(xiàn)狀如何？未來(lái)要如何防范產(chǎn)能再次過(guò)剩的風(fēng)險(xiǎn)？
遲京東：目前鋼鐵產(chǎn)能處于與我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展消費(fèi)需求相適應(yīng)狀態(tài)。防范再次出現(xiàn)產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩矛盾一直是我國(guó)鋼鐵產(chǎn)業(yè)高度關(guān)注的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。
從行業(yè)政策層面上，國(guó)家嚴(yán)格規(guī)定不準(zhǔn)新增鋼鐵產(chǎn)能。新建鋼鐵產(chǎn)能改造建設(shè)必須實(shí)行減量置換政策。根據(jù)各省(區(qū)、市)公告的鋼鐵產(chǎn)能置換方案可以看出，現(xiàn)在的新建產(chǎn)能都執(zhí)行了減量置換政策。同時(shí)，國(guó)家有關(guān)部門(mén)加強(qiáng)了新建鋼鐵產(chǎn)能投資建設(shè)的監(jiān)督檢查力度，對(duì)新增產(chǎn)能始終保持“零容忍”。
從鋼鐵企業(yè)實(shí)際投資建設(shè)上看，鋼鐵企業(yè)更加重視工藝裝備升級(jí)、技術(shù)創(chuàng)新、質(zhì)量改善、市場(chǎng)開(kāi)拓、超低排放、綠色發(fā)展的投入。近期，各地陸續(xù)出臺(tái)應(yīng)對(duì)疫情影響穩(wěn)增長(zhǎng)、穩(wěn)投資政策，先后公布了2020年重點(diǎn)項(xiàng)目規(guī)劃，可以看出，不少地區(qū)的鋼鐵企業(yè)經(jīng)過(guò)再一輪升級(jí)改造建設(shè)，將促進(jìn)鋼鐵產(chǎn)業(yè)的工藝技術(shù)裝備水平將大幅度提升，品種質(zhì)量、創(chuàng)新發(fā)展能力將跨上新臺(tái)階。還有一大批圍繞現(xiàn)有企業(yè)的節(jié)能減排、智能制造、工藝優(yōu)化、技術(shù)創(chuàng)新等進(jìn)行的改造，都將進(jìn)一步推進(jìn)鋼鐵產(chǎn)業(yè)節(jié)能減排和低碳綠色發(fā)展。
從行業(yè)發(fā)展面臨的挑戰(zhàn)來(lái)看，受疫情影響，應(yīng)特別防范階段性產(chǎn)能釋放與實(shí)際消費(fèi)恢復(fù)不及預(yù)期間錯(cuò)位矛盾而發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)。鋼鐵行業(yè)必須清醒地認(rèn)識(shí)到，鋼鐵去產(chǎn)能只是供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的突破口，不是終點(diǎn)。行百里者半九十，深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的任務(wù)仍然十分緊迫，不能有絲毫懈怠。鋼鐵行業(yè)必須時(shí)刻保持戰(zhàn)略定力，既要把好方向，防止既定政策執(zhí)行走樣變形，又要踩好剎車(chē)，堅(jiān)決遏制各類(lèi)違法違規(guī)行為，更要加好油門(mén)，積極主動(dòng)補(bǔ)齊行業(yè)短板。希望有關(guān)政府部門(mén)對(duì)新建產(chǎn)能項(xiàng)目繼續(xù)強(qiáng)化監(jiān)督檢查，確保被置換產(chǎn)能涉及的淘汰裝備全部拆除到位，加大對(duì)違規(guī)新建、擴(kuò)建、新增產(chǎn)能的核實(shí)排查力度，始終保持對(duì)鋼鐵產(chǎn)能違法違規(guī)行為零容忍的高壓態(tài)勢(shì)，維護(hù)來(lái)之不易的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革初步成果。
《現(xiàn)代物流報(bào)》記者：近期，鋼企盈利有所修復(fù)，進(jìn)口礦表現(xiàn)穩(wěn)中偏強(qiáng)。長(zhǎng)期來(lái)看，鋼協(xié)怎樣看待鐵礦石市場(chǎng)走勢(shì)和定價(jià)機(jī)制？
駱鐵軍：中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)一直和國(guó)際主要礦山企業(yè)保持順暢的溝通，疫情發(fā)生后，我們密切關(guān)注國(guó)外四大礦山的疫情防控和發(fā)運(yùn)情況，從巴西Vale、澳大利亞力拓、必和必拓、FMG等企業(yè)反饋的情況看，他們?yōu)橐咔榉揽夭扇×烁鞣N必要措施，目前礦山生產(chǎn)系統(tǒng)沒(méi)有受到疫情實(shí)質(zhì)性影響。從海關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)看，今年1季度我國(guó)累計(jì)進(jìn)口鐵礦石同比增長(zhǎng)1.3%。
從鐵礦需求端看，國(guó)際鋼鐵業(yè)受疫情影響較大，不完全統(tǒng)計(jì)各國(guó)高爐減產(chǎn)/關(guān)停已超過(guò)6000萬(wàn)噸，國(guó)外鋼鐵企業(yè)停工停產(chǎn)的情況有增無(wú)減，預(yù)估二季度海外各國(guó)礦石需求減少3000萬(wàn)噸以上，而礦山生產(chǎn)相對(duì)平穩(wěn)，因此很多咨詢(xún)機(jī)構(gòu)及投資機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)二季度及全年鐵礦石供應(yīng)寬松，這和我們的判斷是一致的。隨著二季度雨季等季節(jié)性因素影響的減弱，2020年后期全球鐵礦石資源將會(huì)增加，中國(guó)可利用進(jìn)口礦總量相應(yīng)增加，預(yù)計(jì)2020年中國(guó)進(jìn)口礦供應(yīng)同比增加4000-7000萬(wàn)噸。
疫情發(fā)生以來(lái)，鋼材價(jià)格大幅下降，鐵礦石價(jià)格保持高位，二者相背而行。特別是在疫情的影響下，國(guó)際大宗原料均大幅下跌，唯有進(jìn)口鐵礦石價(jià)格相對(duì)堅(jiān)挺，一直在80到90美元之間運(yùn)行，鋼鐵企業(yè)在盈虧邊緣艱難運(yùn)行。 這與現(xiàn)行定價(jià)機(jī)制過(guò)分依賴(lài)鐵礦石指數(shù)有關(guān)，我們也注意到指數(shù)走勢(shì)越來(lái)越明顯與供需基本面和現(xiàn)貨市場(chǎng)偏離。
近期各種鐵礦石指數(shù)的波動(dòng)較大，與現(xiàn)貨的相關(guān)性變小，特別是普氏指數(shù)與期貨、掉期甚至上證指數(shù)的相關(guān)性變得越來(lái)越強(qiáng)。我們必須指出，指數(shù)是鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格指數(shù)，應(yīng)基于現(xiàn)貨市場(chǎng)成交價(jià)格編制，與金融產(chǎn)品的價(jià)格脫鉤，否則就脫離了實(shí)體市場(chǎng)的供需關(guān)系基本面，變成了期貨等金融產(chǎn)品來(lái)定價(jià)，這樣指數(shù)定價(jià)將失去意義。在我們與四大礦山的溝通中，雙方一致認(rèn)為應(yīng)保持和擴(kuò)大現(xiàn)貨市場(chǎng)流動(dòng)性，多利用鐵礦石現(xiàn)貨交易平臺(tái)成交，多采用混合指數(shù)定價(jià)，一起敦促指數(shù)編制機(jī)構(gòu)不斷改進(jìn)方法論，提高指數(shù)代表性，減少浮動(dòng)價(jià)成交權(quán)重。
重大的經(jīng)濟(jì)危機(jī)往往孕育著重要市場(chǎng)規(guī)則和機(jī)制的調(diào)整。2008年國(guó)際金融危機(jī)后，鐵礦石定價(jià)機(jī)制發(fā)生重大變化，長(zhǎng)協(xié)談判破裂，指數(shù)定價(jià)機(jī)制誕生；2020年新冠肺炎疫情全球蔓延，對(duì)世界經(jīng)濟(jì)帶來(lái)的沖擊和影響遠(yuǎn)超2008的國(guó)際金融危機(jī)，上下游合作、全球共治的重要性和必要性凸顯，也將促使鐵礦石定價(jià)機(jī)制更加向保持上下游共贏的方向發(fā)展，我們將繼續(xù)與國(guó)外礦山加強(qiáng)溝通，推動(dòng)建立更加合理的鐵礦石定價(jià)機(jī)制。(現(xiàn)代物流報(bào))