從合作伙伴到對(duì)簿公堂，企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)的“相愛相殺”還在上演。3月9日，深交所對(duì)眾和股份下發(fā)關(guān)注函，因眾和股份控股子公司金鑫礦業(yè)向中融信托借款2億元未如期償還，金鑫礦業(yè)及公司銀行存款2.34億元被凍結(jié)、扣劃，采礦權(quán)面臨被司法拍賣風(fēng)險(xiǎn)。深交所要求眾和股份對(duì)金鑫礦業(yè)的借款情況等進(jìn)行披露，并說明債務(wù)償還方案。近年來，我國多個(gè)行業(yè)陷入產(chǎn)能過剩危機(jī)，企業(yè)違約事件不斷，不少金融機(jī)構(gòu)也不得不走上“討債”的道路。
金鑫礦業(yè)被凍結(jié)2.34億存款
因控股子公司金鑫礦業(yè)(全稱“馬爾康金鑫礦業(yè)有限公司”)存在債務(wù)問題，眾和股份(全稱“福建眾和股份有限公司”)3月9日收到深交所下發(fā)的關(guān)注函。深交所要求說明截至2017年3月8日金鑫礦業(yè)借款情況，包括但不限于債權(quán)人名稱、借款金額、借款期限、已逾期的債務(wù)情況、因債務(wù)問題被提起訴訟的進(jìn)展、資產(chǎn)抵押情況、承擔(dān)的擔(dān)保義務(wù)情況以及是否存在借貸糾紛等情況，同時(shí)說明金鑫礦業(yè)債務(wù)償還方案，化解采礦權(quán)被拍賣風(fēng)險(xiǎn)的具體措施。
早在2月初，金鑫礦業(yè)陷入債務(wù)危機(jī)一事便有風(fēng)聲。有來自網(wǎng)絡(luò)媒體的消息稱，中融信托(全稱“中融國際信托有限公司”)已向法院申請(qǐng)對(duì)金鑫礦業(yè)的采礦權(quán)進(jìn)行司法網(wǎng)絡(luò)拍賣。對(duì)此，眾和股份3月6日發(fā)布公告稱，鑒于網(wǎng)絡(luò)媒體上出現(xiàn)關(guān)于控股子公司金鑫礦業(yè)采礦權(quán)可能被司法拍賣的敏感信息，公司將臨時(shí)停牌，盡快對(duì)相關(guān)敏感信息進(jìn)行核實(shí)。
眾和股份在停牌公告中披露，2015年2月，眾和股份控股子公司金鑫礦業(yè)向中融信托借款2億元，以金鑫礦業(yè)持有的四川阿壩州鋰輝礦采礦權(quán)作為抵押，公司提供連帶責(zé)任擔(dān)保，2016年2月該筆借款到期。但金鑫礦業(yè)并未按時(shí)償還上述借款，2016年5月中融信托向四川省高級(jí)人民法院申請(qǐng)執(zhí)行，四川省高級(jí)人民法院于2016年6月出具《執(zhí)行裁定書》，將眾和股份及金鑫礦業(yè)列為失信被執(zhí)行人，同時(shí)將凍結(jié)、扣劃金鑫礦業(yè)公司的銀行存款2.34億元，金鑫礦業(yè)采礦權(quán)面臨被拍賣的風(fēng)險(xiǎn)。
增資方案擱淺
中融信托3月9日向北京商報(bào)記者表示，目前雙方正在積極協(xié)商中，如果有進(jìn)展會(huì)通過法院或者上市公司公告。
事實(shí)上，在金鑫礦業(yè)發(fā)生逾期后，眾和股份就開始著手解決。2016年7月20日，眾和股份發(fā)布公告稱，擬通過向金鑫礦業(yè)增資的方式解決其債務(wù)問題。具體來看，由資金方給眾和股份提供2.5億元借款，2億元用于向金鑫礦業(yè)進(jìn)行增資，0.5億元用于向金鑫礦業(yè)提供借款。不過，由于金鑫礦業(yè)少數(shù)股東未同意該增資方案，最終未能實(shí)施。
對(duì)此，上海明倫律師事務(wù)所律師王智斌分析稱，增資方案是需要股東會(huì)或者股東大會(huì)2/3以上比例通過，尤其是增資涉及到一個(gè)注冊(cè)資本和股本的變更，必須要股東會(huì)或者股東大會(huì)審議通過才可以。
值得一提的是，眾和股份在當(dāng)時(shí)公告中的一句話，又令人質(zhì)疑該公司是否真正有為金鑫礦業(yè)增資的態(tài)度。眾和股份在公告最后稱，“本議案無需提交公司股東大會(huì)審議”。王智斌表示，如果審議沒有經(jīng)過必要的審議程序，增資本身是無法實(shí)施的，就算實(shí)施的話，將來也有可能被撤銷，董事會(huì)決議也有可能會(huì)被撤銷，而公司卻在公告中表示無需提交股東大會(huì)申請(qǐng)的情況，這并不正常。
在增資方案擱淺后，金鑫礦業(yè)此項(xiàng)目逾期至今。不過，一位接近該項(xiàng)目的人士向北京商報(bào)記者透露，因?yàn)椴傻V權(quán)屬于稀缺資源，抵押物估值較高，法院也已經(jīng)認(rèn)可拍賣，同時(shí)還有上市公司承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任，所以風(fēng)控得當(dāng)，目前欠款本身沒有什么風(fēng)險(xiǎn)。
金融機(jī)構(gòu)被迫自保
對(duì)于中融信托凍結(jié)借款人存款的做法，在不少業(yè)內(nèi)人士看來，這是金融機(jī)構(gòu)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范較為常見的自我保護(hù)手段。用益信托研究員廖鶴凱介紹，先凍結(jié)對(duì)方股權(quán)再慢慢解決，限制對(duì)方再融資、股權(quán)不能變動(dòng)等，是金融機(jī)構(gòu)的一種保全手段，“先凍結(jié)還可以給融資人或擔(dān)保人施壓，讓對(duì)方盡快還款，對(duì)后面的處理有利”。
從法律的角度來看，王智斌也表示，中融信托為了保障財(cái)產(chǎn)權(quán)能夠?qū)崿F(xiàn)，凍結(jié)對(duì)方資產(chǎn)屬于正常維權(quán)，為了防止對(duì)方轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)，或者將來判斷承擔(dān)違約責(zé)任的時(shí)候，沒有財(cái)產(chǎn)權(quán)執(zhí)行而采取司法保全。
事實(shí)上，此前中融信托就曾有過兩次通過凍結(jié)借款人股權(quán)的方式來追償。廖鶴凱表示，這種做法在金融業(yè)內(nèi)非常常見，只是因?yàn)橹腥谛磐信龅降膸状谓杩罘蕉际巧鲜泄?，進(jìn)行了信息披露，事件才曝光。“但看見的不一定是最嚴(yán)重的，”廖鶴凱指出，近年來經(jīng)濟(jì)環(huán)境下行，很多行業(yè)，尤其是產(chǎn)能過剩行業(yè)中的企業(yè)都出現(xiàn)了債務(wù)危機(jī)，之前借錢給這些企業(yè)的金融機(jī)構(gòu)很多都面臨資金無法回收的境況，比如河北融投、渤海鋼鐵的債務(wù)危機(jī)等，至今還有很多銀行和信托公司等深陷其中。
公開資料顯示，作為中國第二大、河北省內(nèi)最大的擔(dān)保公司，河北融投與省內(nèi)外50多家金融機(jī)構(gòu)建立了合作關(guān)系，授信額度近500億元。此外，渤海鋼鐵、東北特鋼、江西賽維等負(fù)債累累的企業(yè)，也同樣還在被數(shù)十家銀行或信托公司“逼債”。
金鑫礦業(yè)被凍結(jié)2.34億存款
因控股子公司金鑫礦業(yè)(全稱“馬爾康金鑫礦業(yè)有限公司”)存在債務(wù)問題，眾和股份(全稱“福建眾和股份有限公司”)3月9日收到深交所下發(fā)的關(guān)注函。深交所要求說明截至2017年3月8日金鑫礦業(yè)借款情況，包括但不限于債權(quán)人名稱、借款金額、借款期限、已逾期的債務(wù)情況、因債務(wù)問題被提起訴訟的進(jìn)展、資產(chǎn)抵押情況、承擔(dān)的擔(dān)保義務(wù)情況以及是否存在借貸糾紛等情況，同時(shí)說明金鑫礦業(yè)債務(wù)償還方案，化解采礦權(quán)被拍賣風(fēng)險(xiǎn)的具體措施。
早在2月初，金鑫礦業(yè)陷入債務(wù)危機(jī)一事便有風(fēng)聲。有來自網(wǎng)絡(luò)媒體的消息稱，中融信托(全稱“中融國際信托有限公司”)已向法院申請(qǐng)對(duì)金鑫礦業(yè)的采礦權(quán)進(jìn)行司法網(wǎng)絡(luò)拍賣。對(duì)此，眾和股份3月6日發(fā)布公告稱，鑒于網(wǎng)絡(luò)媒體上出現(xiàn)關(guān)于控股子公司金鑫礦業(yè)采礦權(quán)可能被司法拍賣的敏感信息，公司將臨時(shí)停牌，盡快對(duì)相關(guān)敏感信息進(jìn)行核實(shí)。
眾和股份在停牌公告中披露，2015年2月，眾和股份控股子公司金鑫礦業(yè)向中融信托借款2億元，以金鑫礦業(yè)持有的四川阿壩州鋰輝礦采礦權(quán)作為抵押，公司提供連帶責(zé)任擔(dān)保，2016年2月該筆借款到期。但金鑫礦業(yè)并未按時(shí)償還上述借款，2016年5月中融信托向四川省高級(jí)人民法院申請(qǐng)執(zhí)行，四川省高級(jí)人民法院于2016年6月出具《執(zhí)行裁定書》，將眾和股份及金鑫礦業(yè)列為失信被執(zhí)行人，同時(shí)將凍結(jié)、扣劃金鑫礦業(yè)公司的銀行存款2.34億元，金鑫礦業(yè)采礦權(quán)面臨被拍賣的風(fēng)險(xiǎn)。
增資方案擱淺
中融信托3月9日向北京商報(bào)記者表示，目前雙方正在積極協(xié)商中，如果有進(jìn)展會(huì)通過法院或者上市公司公告。
事實(shí)上，在金鑫礦業(yè)發(fā)生逾期后，眾和股份就開始著手解決。2016年7月20日，眾和股份發(fā)布公告稱，擬通過向金鑫礦業(yè)增資的方式解決其債務(wù)問題。具體來看，由資金方給眾和股份提供2.5億元借款，2億元用于向金鑫礦業(yè)進(jìn)行增資，0.5億元用于向金鑫礦業(yè)提供借款。不過，由于金鑫礦業(yè)少數(shù)股東未同意該增資方案，最終未能實(shí)施。
對(duì)此，上海明倫律師事務(wù)所律師王智斌分析稱，增資方案是需要股東會(huì)或者股東大會(huì)2/3以上比例通過，尤其是增資涉及到一個(gè)注冊(cè)資本和股本的變更，必須要股東會(huì)或者股東大會(huì)審議通過才可以。
值得一提的是，眾和股份在當(dāng)時(shí)公告中的一句話，又令人質(zhì)疑該公司是否真正有為金鑫礦業(yè)增資的態(tài)度。眾和股份在公告最后稱，“本議案無需提交公司股東大會(huì)審議”。王智斌表示，如果審議沒有經(jīng)過必要的審議程序，增資本身是無法實(shí)施的，就算實(shí)施的話，將來也有可能被撤銷，董事會(huì)決議也有可能會(huì)被撤銷，而公司卻在公告中表示無需提交股東大會(huì)申請(qǐng)的情況，這并不正常。
在增資方案擱淺后，金鑫礦業(yè)此項(xiàng)目逾期至今。不過，一位接近該項(xiàng)目的人士向北京商報(bào)記者透露，因?yàn)椴傻V權(quán)屬于稀缺資源，抵押物估值較高，法院也已經(jīng)認(rèn)可拍賣，同時(shí)還有上市公司承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任，所以風(fēng)控得當(dāng)，目前欠款本身沒有什么風(fēng)險(xiǎn)。
金融機(jī)構(gòu)被迫自保
對(duì)于中融信托凍結(jié)借款人存款的做法，在不少業(yè)內(nèi)人士看來，這是金融機(jī)構(gòu)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范較為常見的自我保護(hù)手段。用益信托研究員廖鶴凱介紹，先凍結(jié)對(duì)方股權(quán)再慢慢解決，限制對(duì)方再融資、股權(quán)不能變動(dòng)等，是金融機(jī)構(gòu)的一種保全手段，“先凍結(jié)還可以給融資人或擔(dān)保人施壓，讓對(duì)方盡快還款，對(duì)后面的處理有利”。
從法律的角度來看，王智斌也表示，中融信托為了保障財(cái)產(chǎn)權(quán)能夠?qū)崿F(xiàn)，凍結(jié)對(duì)方資產(chǎn)屬于正常維權(quán)，為了防止對(duì)方轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)，或者將來判斷承擔(dān)違約責(zé)任的時(shí)候，沒有財(cái)產(chǎn)權(quán)執(zhí)行而采取司法保全。
事實(shí)上，此前中融信托就曾有過兩次通過凍結(jié)借款人股權(quán)的方式來追償。廖鶴凱表示，這種做法在金融業(yè)內(nèi)非常常見，只是因?yàn)橹腥谛磐信龅降膸状谓杩罘蕉际巧鲜泄?，進(jìn)行了信息披露，事件才曝光。“但看見的不一定是最嚴(yán)重的，”廖鶴凱指出，近年來經(jīng)濟(jì)環(huán)境下行，很多行業(yè)，尤其是產(chǎn)能過剩行業(yè)中的企業(yè)都出現(xiàn)了債務(wù)危機(jī)，之前借錢給這些企業(yè)的金融機(jī)構(gòu)很多都面臨資金無法回收的境況，比如河北融投、渤海鋼鐵的債務(wù)危機(jī)等，至今還有很多銀行和信托公司等深陷其中。
公開資料顯示，作為中國第二大、河北省內(nèi)最大的擔(dān)保公司，河北融投與省內(nèi)外50多家金融機(jī)構(gòu)建立了合作關(guān)系，授信額度近500億元。此外，渤海鋼鐵、東北特鋼、江西賽維等負(fù)債累累的企業(yè)，也同樣還在被數(shù)十家銀行或信托公司“逼債”。